Lancé fin 2008, le C3 Picasso vient concurrencer le Renault Modus et l'Opel Meriva sur le segment des petits monospaces urbains. Avec son design « Magic Box » cubique et ses pare-brise en trois parties procurant une visibilité hors normes, il ravit immédiatement les jeunes familles.
En diesel, il carbure au vaillant 1.6 HDi (90 et 110 ch, puis 92 et 115 ch e-HDi). L'offre essence innove avec l'arrivée des moteurs co-développés avec BMW : les atmosphériques 1.4 VTi 95 ch et 1.6 VTi 120 ch, qui offrent une bonne souplesse malgré une surconsommation d'huile parfois notable.